জয় শেট্টি লন্ডনে জন্মগ্রহণ করেন এবং সেখানে তাঁর ভারতীয় পিতামাতার কাছে বেড়ে ওঠেন। তাঁর ওয়েবসাইটে বলা হয়েছে যে তিনি ভারতে সন্ন্যাসীদের সঙ্গে ছুটি কাটিয়েছিলেন, তাদের প্রজ্ঞা ও শিক্ষায় নিজেকে নিমজ্জিত করেছিলেন। তবে সম্প্রতি জন ম্যাকডারমট দাবি করেছেন যে শেট্টির পটভূমি যতটা আশ্চর্যজনক বলে মনে হয় ততটা নয়।